年费1000美元的直布罗陀Xapo Bank加密数字银行是你的菜吗？

写在之前

早年间，我也是金融科技数字银行的资深爱好者，英国Monzo、加拿大KOHO、美国华美Velo、香港ZA Bank、俄罗斯YooMoney、德国N26、网红神器Wise等都曾深度把玩过，我把这些归为“传统数字银行”，回首这些曾经另我痴迷的金融科技创新，现在已经嚼不出什么滋味了。今年早些时候在朋友的介绍下注册了Xapo Bank这款来自直布罗陀的加密数字银行，对比之下感慨发现，那些曾经网红的传统数字银行若不考虑拥抱加密，终究就像诺基亚手机不拥抱安卓操作系统一样归于末路沦为“老人机”，仅靠“无需临柜，全程在线KYC，全球邮寄实体卡”这样早期的便捷体验已经给用户带来不了新鲜的快感了。稍微有关注金融科技资讯的就会发现，那些例如PayPal、万事达卡Visa组织、Stripe等国际金融巨头都已布局加密业务，而后革命性的加密数字银行、加密支付网关、加密借记卡等新时代金融创新必然是滚滚洪流。

在加密数字银行这个赛道，我查阅了大量的最近两年新上市的Fintech产品信息，倒也不是没有，而确实是找不到能与Xapo Bank匹敌可代替之的更优秀的竞品。在我所谓的“传统数字银行”中，不乏有少数者也在转型，例如我发现立陶宛BlackCat就新增了加密板块。

这里主要发表一下我对直布罗陀Xapo Bank加密数字银行的观点，以及简单的使用教程。

Xapo Bank加密数字银行在哪里？直布罗陀在哪里？

Xapo Bank银行位于欧洲的直布罗陀。说到“直布罗陀”，大家可能都听说过，至于具体位置在哪，不翻翻地图还真找不到这小地方。

直布罗陀面积6平方公里，位于西班牙伊比利亚半岛的最末端，地中海的出海口。最初属于西班牙领土，1704年英国在西班牙王位继承战争期间攻占直布罗陀，后两国于1713年签署《乌得勒支条约》，西班牙正式将直布罗陀割让予英国，成为英国海外领土。接下来的两百多年中，西班牙多次谋求夺回直布罗陀主权，导致在1967年和2002年举行了两次全民公投，赞成英国享有主权并由英国统治的票数约占99%，直布罗陀妥妥的属于英国领土，不存在争议。由于系英国的海外领土，故享有较大的自主权，因此直布罗陀可以发行自己的护照、车牌、货币等。其中直布罗陀镑与英镑等值，英镑和欧元也同时流通于直布罗陀境内。2020年12月，英西两国同意让直布罗陀加入申根区，以确保人口自由流动，持有多次往返申根签证的老板，有机会可以去Xapo Bank总部看看，据说很漂亮，详细地址为One Grand Casemates Square Gibraltar。

2024年2月，金融行动特别工作组（FATF）认可直布罗陀在改进反洗钱和反恐怖融资体系方面取得的显著进展，同意其退出“灰名单”。

在Xapo Bank加密银行的资产安全吗？

2013年创立伊始，Xapo并非是一家银行，提供的是号称世界上最安全的比特币存储服务，以一流的冷存储产品而闻名，可以说Xapo是以“安全”起家的。Xapo Bank提供欧元英镑法币账户和加密货币（BTC、USDC、USDT）账户，关于它是否安全，我从这几个方面来汇总：

1、持有银行牌照

Xapo Bank银行业务运营主体为Xapo Bank Limited，公司注册编号为111928，持有“Credit Institution信贷机构”牌照，详细登记信息在直布罗陀金融服务委员会GFSC官网这个页面：https://www.fsc.gi/regulated-entity/xapo-bank-limited-23171。那为什么不直接是Bank License银行牌照呢？关于这个“Credit Institution信贷机构”的解释在这个页面：https://www.fsc.gi/apply/credit-institutions，翻译过来就是“信贷机构（通常称为银行）从公众那里接收存款或其他可偿还资金并发放信贷”，同时“获得直布罗陀许可的信贷机构也必须成为存款担保计划的成员”。

简言之，Xapo Bank拥有直布罗陀银行牌照以及最高100,000欧元的存款保险计划（GDGS）。由于比特币BTC不属于法定货币，故不在存款保险保障之列。

除此之外，最近Xapo Bank还取得了英国银行牌照，具体注册信息在英国金融行为监管局网站这个页面查看：https://register.fca.org.uk/s/firm?id=001b000003tbnPTAAY。

2、持有加密货币牌照

Xapo VASP Limited是其加密业务运营主体，公司注册编号为118088，持有“DLT Institution”即分布式账本技术提供者许可，详细登记信息在直布罗陀金融服务委员会GFSC官网这个页面：https://www.fsc.gi/regulated-entity/xapo-vasp-limited-26061，eToro、火币等其他知名加密机构也有这个资质。

3、物理防护

在物理及技术层面对用户加密资产的保护措施更专业一些，由于信息量太大，我这里仅拣选部分内容，详细内容可移步官网查看：

1. 采用最先进的多方计算 （MPC） 协议保护，MPC私钥分片存储在世界各地不公开的秘密地点，使用军用级Intel SGX硬件加密，并由不同实体持有，这些实体彼此都不知道对方的具体位置，这种地理上对MPC私钥分片的分布式存储旨在确保没有任何个人、组织或实体可以访问所有分片以完全掌握完整私钥的控制权。
2. 所托管的加密资产以完全离线状态保存在瑞士某秘密地点的军用掩体中，这座军事掩体由Xapo公司于20世纪80年代从瑞士空军手里收购，该掩体采用气隙设计和迷宫结构，重达6吨的金库大门足可抵御核爆炸。金库由一支武装警卫队看护，访客需受Xapo Bank官方邀请，并经过严格的安全检查，凭专用磁卡才能进入，且不得携带任何电子设备。即便是Xapo Bank官方人员的进入凭证也是一次性的，每次进入后凭证都会被注销，以防被绑架胁迫而造成的非法闯入。掩体金库内配有1兆瓦柴油发电机和精密的HEPA空气过滤系统用于排除毒气和放射性污染物以及配备多重虹膜识别、动作识别、身高体重识别、远程安全服务许可等安防措施（邦德007谍战大片既视感）。该军事掩体每年的维护成本就高达数百万美元，《华尔街日报》有篇文章曾将Xapo Bank称为“比特币的诺克斯堡”。

4、独立的审计

接受四大会计师事务所之一以及服务组织控制类型 2 (SOC 2) 和普华永道 (PwC) 的定期独立审计。

5、储户资金用于投资美国短期债券而非放贷

一般的银行会将储户资金拿出去放贷赚利息，而Xapo Bank在官网中说明其不会将用户资金用于贷款或其他长期投资，而是投入流动性强的短期AAA级美国国债这种全球最安全的投资方式之一。

由此可见，Xapo Bank在保证用户资金安全方面采取的措施还是比较完备的。

Xapo Bank注册开户及主要功能

跟其他传统数字银行开户方式一样，登陆官网：www.xapobank.com，或下载手机App按步骤注册即可，基础资料有手机号、邮箱号、护照、刷脸、英文地址证明这些。对于一些未曾持有其他海外银行账户的老板来说，主要这个地址证明可能让人有些头疼，其实最简单的就是用其他正规银行的英文月结账单，至于Wise这种非银行支付机构的账单可能不被认可。

Xapo Bank加密银行的主要功能如下：

• 提供个人英镑本地账号，欧元IBAN账号，美元银行账号是否提供跟用户归属地有所区分，不提供的则仅支持Xapo Bank账户间互转
• 万事达虚拟卡和实体卡，用于线上消费及线下刷卡与取现，笔笔返现，无货币转换费，汇率极好
• 提供BTC、USDC、USDT钱包地址，转入至Xapo Bank自动兑换为美元法币
• 美元Saving账户提供4.6%年利率，BTC Saving账户提供1%年利率，每日付息

其他使用方面就没什么可阐述的了。

仅凭一张Xapo Bank银行卡能够让你在一个国家自由生活么？

我曾经刻意做过试验：

一次是去某国旅行，在当地ATM机取现金以及在餐馆非接触式支付，在公交车上支付交通费也都是畅通无阻。

另外在一次1500公里的自驾旅途中全程使用Xapo Bank万事达借记卡支付各项费用，例如给汽车加油，预订酒店，路边小吃及餐馆就餐。仅有一次加油时，那个加油站的POS扫码失败，我不得不更换了其他支付方式，除此之外全部消费刷Xapo Bank卡均是妥妥的。

川普为Xapo Bank站台？可能是个误解

在今年7月25日至27日美国田纳西州纳什维尔举行的2024比特币大会上，Xapo Bank作为冠名赞助商出现在了大会现场演讲台的背景幕布上，满屏的Logo非常显眼。而此次大会恰巧美国前总统川普来币圈拉选票，在台上做了一番演讲，媒体记者的这一幕拍照真的是给Xapo Bank在全世界面前做了推广，川普身后满是Xapo Bank的标识，相当于”变相“的给Xapo Bank站台了！不得不说，这次营销搞得的确很成功，属于Xapo Bank的高光时刻。

但并非川普真的在为Xapo Bank背书。

年费从150美元涨价到1000美元，这你受得了么！

年费这个事情是Xapo Bank银行让用户最扎心的了，由于费用暴涨的缘故，我观察到已经造成一些用户的流失了。

Xapo Bank年费涨价事件

就在2024比特币大会过后没几天，Xapo Bank就向用户们发出了一封让人震惊的邮件，年会员费将由原来的150美元/年（或15美元/月）涨价到1000美元/年！中文翻译如下：

在此通知之前，每年150美元的年费在广大用户眼里普遍觉得比较划算超值，毕竟4.6%的年利率收益，仅需存至少3300美元就能回本，额外还有刷卡消费笔笔0.5%的返现（金属卡是1%）收益，再多存一些钱就是赚头。而即将到来的年费6倍暴涨，用户则需要至少存22000美元，产生的利息收益才能抵扣这1000美元的会员年费，这波操作无疑让老用户感到无所适从，新用户望而却步，有的抱怨道“这是要跑路的节奏吗？”、”终于开始收割了“、“太黑了！”……

在我体验Xapo Bank之前，曾在搜索引擎及各大社交媒体专门寻找关于Xapo Bank的负面信息，看看到底有无可能是所谓的“野鸡银行”。令我难以置信的是，各种社交媒体网友们所发的贴留的言，几乎没有它的负面评价，仅有的一两个留言一看就是故意来捣乱的“恶意差评”，反而有一些用户在社交媒体留下的好评，说它如何如何好，非常喜欢这款产品之类的话。这倒让我感到惊恐，莫非这款产品真的很安全靠谱，没有明显的缺点？有没有负面评论被删帖的可能？又浏览了全网视频博主的测评分享，以及群组中的讨论，确实还真没发现什么人对Xapo Bank指摘的。可能也许大概，目前在加密数字银行这个赛道，它真的无懈可击吧，从使用体验上看，一个Xapo Bank确实大于Kraken+Wise+iFastGB。

再回到年费暴涨的这件事，恐怕这也是全世界用户唯一所抱怨的了。

那么，Xapo Bank年费涨价是出于什么原因呢？

有人调侃道“Xapo Bank花了大价钱赞助了2024比特币大会，这笔开销要从用户头上找回来”，我认为这个说法可能有些片面了。

在2024比特币大会的前一两年时间，网络上已经有越来越多世界各地网友们对它的测评分享的视频传播，用户量想必有了很大的激增，若长期维持150美元的年费不变，想必会给Xapo Bank带来不小的财务压力，这其中有大量用户并没有把它当作“银行”，而是作为加密兑换法币的“通道”。试问，你若是Xapo Bank老板会如何做呢？不想成为被薅的羊毛，就要进行客户筛选过滤，把那些存钱少专门走账不带来收益的低端用户通过年费涨价的方式剔除掉，仅服务少数高净值加密富豪，这也是某些网友得出的观点。有位印度用户无奈的感慨道“在没有其他可以代替Xapo Bank的产品出现之前，我只能忍受并支付这高昂的1000美元年费，因为我没有别的选择！”

其实这种操作是一个非常普遍的现象，很多金融产品新上市，注册开户0门槛，后来用户多了，就开始设置最低起存金额或收取年费开户费什么的了，都是这个路数。咨询过银行开户中介，例如美国华美银行（非Velo），账户管理费150美元/月，账户结余100000美元才豁免管理费，这门槛不低吧。同样的Velo数字银行起初注册开户0门槛，后续必须起存2500美元才能激活，而后又提高到25000美元。当下全牌照加密数字银行Xapo Bank天下无敌手的情况下，它就是有这豪横的底气。

年费涨价我认为是Xapo Bank这家企业的战略转折点。从它的官方社媒推送看，最近确实动作频频，既有与加密行业大型机构的合作，又吸收了多个行业内高管入职其团队，想必后续会有大动作，拭目以待。能把官网做的如此时尚另类别出心裁的，产品自然也是有灵魂的。

Xapo Bank银行靠什么方式盈利？

有网友询问，Xapo Bank支付给用户的利率也不算低，那么这家银行是如何盈利的呢？我汇总了以下三点：

1. Xapo Bank投资美国短期国债的收益与支付给用户利息之间的利差，其他机构也有将加密货币换来的美元法币投资美债的操作
2. 用户在法币与BTC相互兑换之间这一买一卖的差价。例如在2024年9月21日17点16分时，BTC实时价格是63,063.20美元，而在Xapo Bank内将USD兑换为BTC的价格是63169.42美元（相当于买币），高于市场价；相反的，用BTC兑换USD的价格是62964.27美元（相当于卖币），低于市场价。这高买低卖的差价相信是Xapo Bank的重要利润来源之一
3. 1000美元的会员年费收益

关于第2点要补充一下，法币USD的存款利息收益是以比特币最小数量单位SAT（聪）的形式支付的。用户要想把这些存款利息得来的比特币变现为USD，则必然要在Xapo Bank内进行BTC转USD的操作（当然也可以转出到其他交易所变现），BTC转换为USD相当于卖币，Xapo Bank以低于实时汇率收购用户的比特币获益，我猜想这就是为什么利息收益不以法币USD结算而是BTC结算的原因了。

作为非专业人士，可以明显看出来的有这些，其他更深奥的资本运作就不清楚了。

4.6%的年利率是有波动的

较早的时候，查询网友们的帖子，当时的USD存款年利率是4.1%，而在我注册体验Xapo Bank初期涨到了4.6%。如今随着美联储的降息，当前的年利率也降低到了4.3%，若美联储继续降息，应该还会降的。

Xapo Bank的用户群体画像

Xapo Bank首先解决的是加密货币与法币之间合规自由兑换的用户需求，其次是提供不低的利率收益及股市投资等附加功能。在其官网使命愿景中提到“我们的目标是为我们的会员提供更好的方式来持有、获取和增加他们的比特币财富，从而确保他们的财务自由”，综合最近的年费涨价事件不难看出，为加密高净值客户群体提供高度安全的资金托管与财富管理服务应是Xapo Bank银行的市场定位。

我仅是个穷屌丝，非金融加密行业资深人士，以上对Xapo Bank银行肤浅的观点非投资建议，随便看看就行。

Kraken平台与Xapo Bank银行年化收益的简单对比

各平台银行的年收益率APR是有波动的，这里以2024年10月5日为例：

币种	Kraken加密投资平台	Xapo Bank银行
欧元EUR	3.5%
美元USD	4.5%	4.3%
比特币BTC	0.1%	1%
以太坊ETH	1-4%
泰达币USDT	4.5%	同美元
付息周期	每隔7天，同币种支付	每日付息，以BTC形式支付